Determinantes microeconómicos de la inclusión financiera en el Perú
DOI:
https://doi.org/10.26867/se.2026.15.2.339Palabras clave:
Inclusión financiera, ENAHO, modelo Logit, efectos marginales, conectividad digital, PerúResumen
La inclusión financiera constituye un componente central del desarrollo económico, especialmente en economías con elevados niveles de informalidad y desigualdad. Este estudio identifica y cuantifica los determinantes microeconómicos de la inclusión financiera en el Perú, definida como la tenencia de al menos una cuenta en el sistema financiero formal, correspondiente a la dimensión de acceso propuesta por Demirgüç-Kunt et al. (2022). Para ello, se emplean microdatos de la ENAHO 2024 y se estima un modelo Logit con efectos marginales promedio. Los resultados muestran que el nivel educativo del jefe de hogar es el factor con mayor incidencia sobre la probabilidad de inclusión financiera, seguido por el uso efectivo de internet y la condición laboral. La residencia en zonas rurales y la pertenencia a minorías lingüísticas reducen significativamente dicha probabilidad, evidenciando brechas territoriales y culturales persistentes. Una vez controladas las demás características observables, las mujeres presentan una probabilidad ligeramente mayor de inclusión que los hombres. El análisis departamental revela heterogeneidad territorial significativa, con probabilidades predichas que oscilan entre 35,2 % (Madre de Dios) y 67,0 % (Amazonas). Los hallazgos son consistentes con la literatura empírica sobre economías en desarrollo y sugieren que la conectividad digital efectiva, más que la mera disponibilidad de dispositivos, constituye un canal determinante para la integración financiera formal. Los resultados son robustos frente a una especificación Probit. Se concluye que el avance de la inclusión financiera requiere políticas integrales que articulen el fortalecimiento del capital educativo, la expansión de conectividad de calidad y la reducción de brechas territoriales y culturales.
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